Türkiye gündemindeki sermaye piyasalarını sarsan fon soruşturmasında yeni aşamaya geçildi. İstanbul Cumhuriyet Başsavcılığı tarafından yürütülen soruşturma kapsamında çok sayıda şirket ve yönetici mercek altına alınırken, SPK 17 Eylül'de yedi portföy yönetim şirketinin kurucusu olduğu 131 yatırım fonunun tasfiye edilmesine karar verdi. Tera, Pusula, Hedef ve Bulls'un yanı sıra A1, Atlas ve Pardus portföy şirketlerinin fonları da tasfiye kapsamına alındı. Soruşturmanın sonraki aşamasında ise Pusula Finans Holding, Pusula Yatırım Menkul Değerler, Tera Yatırım Menkul Değerler, Tera Portföy Yönetimi, Hedef Holding, Hedef Portföy Yönetimi, Bulls Yatırım Menkul Değerler, Bulls Portföy Yönetimi ve Ufuk Yatırım Yönetim ve Gayrimenkul ile bağlantılı yönetici ve yetkililerin para ve malvarlığı hareketleri donduruldu. Peki soruşturmanın merkezindeki şirketler hangileri? Bu şirketlerin yönetiminde kimler bulunuyor? Şu ana kadar kimler gözaltına alındı, kimler tutuklandı?
FON SORUŞTURMASI NASIL BAŞLADI?
Dosyanın merkezinde sermaye piyasalarındaki şüpheli ve manipülatif işlemlere ilişkin iddialar bulunuyor. Adalet Bakanı Akın Gürlek, 18 Eylül'de yaptığı açıklamada soruşturma kapsamında dört şüphelinin tutuklandığını, 51 kişi hakkında ise yurt dışına çıkış yasağı ve malvarlığı tedbiri uygulandığını açıkladı. SPK'nın 17 Eylül tarihli kararıyla Tera, Pusula, Hedef, Atlas, A1 Capital, Pardus ve Bulls Portföy Yönetimi tarafından kurulan fonların TEFAS'taki işlemleri kapatıldı ve 131 fonun tasfiye süreci başlatıldı. Tasfiye işlemlerinin yürütülmesi için Tera Portföy fonlarında İş Bankası, diğer altı portföy şirketinin fonlarında ise Ziraat Bankası görevlendirildi. Soruşturmanın mali boyutunda ise Başsavcılık, Pusula, Tera, Hedef ve Bulls ile bunların alt şirketlerindeki yöneticilerin 2024'ten bugüne kadar gerçekleştirdiği para ve kripto varlık transferleri ile hesap hareketlerinin MASAK tarafından incelenmesini istedi.
PUSULA HOLDİNG VE PUSULA PORTFÖY
Soruşturmanın öne çıkan isimlerinden biri Pusula Holding Yönetim Kurulu Başkanı Serdar Turhan oldu. Turhan, 19 Eylül'de gözaltına alınan beş yönetici arasında yer aldı. Aynı operasyonda Tera Yatırım Holding Yönetim Kurulu Başkanı Emre Tezmen ile Emre Alkin, Kerem Alkin ve Alper Öztürk de gözaltına alındı. Pusula grubunun bünyesinde Pusula Yatırım, Pusula Portföy, Katılımevim ve Birevim gibi şirketler bulunuyor. Pusula Portföy ise SPK'nın tasfiye kararı verdiği fonların kurucuları arasında yer alıyor. Pusula Portföy'ün yönetim kurulu başkanı Muhammed Yarız hakkında daha önce de SPK tarafından piyasa bozucu eylemler nedeniyle idari yaptırımlar uygulandığı bilgisi soruşturma haberlerine yansıdı. Yarız, mevcut soruşturma kapsamında tutuklanan isimler arasında bulunuyor. BBC'nin aktardığına göre Yarız 15 Eylül'de tutuklandı. Pusula Holding ile bağlantılı soruşturmanın mali ayağında da dikkat çeken bir gelişme yaşandı. Başsavcılığın ilk tespitlerine göre Serdar Turhan'ın hesabından İsviçre'deki bir hesaba 15 milyon dolar, Muhammed Yarız'ın hesabından ise yine İsviçre'deki bir hesaba 25 milyon euro transfer edildiği belirlendi. Bu bilgiler soruşturma kapsamındaki ilk tespitler olarak aktarıldı.
PUSULA'NIN YÖNETİMİNDE KİMLER VAR?
Pusula Holding'in yönetiminde Serdar Turhan'ın yanı sıra Ahmet Özcan'ın da adı geçiyor. Özcan hakkında soruşturma kapsamında yurt dışına çıkış yasağı uygulandığı bildirildi. Pusula Yatırım'ın yönetim kurulu başkanlığı görevinde Serdar Turhan bulunurken, Pusula Portföy'ün yönetim kurulu başkanlığı Muhammed Yarız'a ait. Grubun tasarruf finansman şirketleri Katılımevim ve Birevim de soruşturmanın çevresindeki şirketler arasında yer aldı. Katılımevim'in çoğunluk hisseleri 2024 yılında Birevim'i satın almasıyla grup bünyesindeki şirket yapısı genişledi.
TERA YATIRIM, SORUŞTURMANIN BİR DİĞER MERKEZİ
Dosyada adı geçen bir diğer büyük grup Tera oldu. Tera Yatırım Teknoloji Holding'in temeli 1992 yılında kurulan Global Menkul Kıymetler Yatırım Ortaklığı'na dayanıyor. Şirket daha sonra Pera adını aldı, 2006'da GYO statüsüne geçti, 2024'te yatırım holding yapısına dönüştü ve 2025'te Tera Yatırım Teknoloji Holding adını aldı. Tera Yatırım Holding Yönetim Kurulu Başkanı Emre Tezmen, 19 Eylül'de gözaltına alınan isimler arasında yer aldı. Şirket yöneticileri Alper Öztürk, Emre Alkin ve Kerem Alkin de aynı soruşturma kapsamında gözaltına alındı. Tera'nın yönetimindeki isimlerden Emre ve Kerem Alkin kardeşler akademik ve kamu görevleriyle de tanınıyor. Emre Alkin Topkapı Üniversitesi rektörlüğü görevini yürütürken, Kerem Alkin Tera Yatırım'da bağımsız yönetim kurulu üyesi olarak görev yaptı.
EMRE TEZMEN'DEN "ORGANİZE SALDIRI" SAVUNMASI
Gözaltına alınan Emre Tezmen, 16 Eylül'de sosyal medya hesabından yaptığı açıklamada yaşananları "malum şer odaklarının son derece planlı, kasıtlı ve organize bir spekülatif atağı" olarak nitelendirdi. Tezmen açıklamasında, "Karşı karşıya olduğumuz bu devasa saldırının arkasındaki temel sebep, yerli ve milli bir iradenin piyasada derinleşmesi ve milletimizin öz evlatlarının kendi ekonomisinde söz sahibi olmasıdır" ifadelerini kullandı. Bu ifadeler Tezmen'in soruşturma öncesinde yaptığı kamuoyu açıklamasında yer aldı.
HEDEF HOLDİNG'İN FONLARI DA DOSYADA
Soruşturmanın bir diğer önemli ayağını Hedef Holding oluşturuyor. 2011 yılında kurulan Hedef Holding'in yönetiminde Namık Kemal Gökalp, eşi Sibel Gökalp ve Mehmet Ziya Gökalp'in isimleri öne çıkıyor. Şirketin internet sitesinde Sibel Gökalp'in holdingde önemli bir hissedar olduğu, Namık Kemal Gökalp'in ise yönetim kurulu başkanlığı görevini yürüttüğü belirtiliyor. Hedef Holding'e bağlı Hedef Portföy de SPK'nın tasfiye kararı verdiği portföy yönetim şirketleri arasında bulunuyor. Hedef Portföy tarafından yapılan açıklamada tasfiye kapsamındaki 13 yatırım fonunun 18 Eylül itibarıyla toplam büyüklüğünün 31 milyar TL olduğu bildirildi. Namık Kemal Gökalp, soruşturma kapsamında gözaltına alınan isimler arasında yer aldı. Gökalp, 18 Eylül'de Hedef Holding yönetim kurulu başkanlığı görevinden istifa etti.
BULLS YATIRIM VE UFUK YATIRIM DA KAPSAMDA
Soruşturmada para ve malvarlığı hareketleri dondurulan şirketler arasında Bulls Yatırım Menkul Değerler, Bulls Portföy Yönetimi ve Ufuk Yatırım Yönetim ve Gayrimenkul de bulunuyor. Bu şirketlerin Bulls Yatırım Holding bünyesinde yer aldığı belirtiliyor. Bulls Yatırım Holding'in yönetiminde Kemal Akkaya, Neslihan Mumcu ve Lydia Holding'in isimleri bulunuyor. Kemal Akkaya ile Lydia Holding Yönetim Kurulu Başkanı Enver Çevik soruşturma kapsamında gözaltına alınan ve daha sonra yurt dışına çıkış yasağıyla serbest bırakılan isimler arasında yer aldı. Soruşturmanın bu ayağında şirket yöneticilerinin yanı sıra şirketlerin mali hareketleri de inceleme altında.
KİMLER TUTUKLANDI, KİMLER GÖZALTINDA?
Soruşturmanın ilk aşamasında dört şüpheli hakkında tutuklama kararı verildi. Daha sonra yeni gözaltılar geldi. Pusula Portföy Yönetim Kurulu Başkanı Muhammed Yarız'ın da aralarında bulunduğu dört şüphelinin tutuklandığı bildirildi. 19 Eylül'de ise Pusula Holding Yönetim Kurulu Başkanı Serdar Turhan ile Tera Yatırım Holding Yönetim Kurulu Başkanı Emre Tezmen, Alper Öztürk, Emre Alkin ve Kerem Alkin gözaltına alındı. 21 Eylül'de soruşturmanın Katılımevim ayağında 15 kişi daha gözaltına alındı. Adalet Bakanı Gürlek, bu dosyada 25 şüpheli hakkında adli işlem başlatıldığını, 10 şüphelinin yakalanması için çalışmaların sürdüğünü açıkladı.
MASAK DEVREDE: 2024'TEN BUGÜNE PARA TRAFİĞİ İNCELENİYOR
Soruşturmanın en kritik başlıklarından biri mali hareketler oldu. İstanbul Cumhuriyet Başsavcılığı, Pusula Finans Holding, Tera Yatırım Menkul Değerler, Hedef Holding ve Bulls Yatırım Menkul Değerler ile bunların alt şirketlerinin yöneticilerine ilişkin MASAK'tan kapsamlı mali veri talep etti. İncelemede 2024'ten bugüne kadar gerçekleştirilen yurt dışı para ve kripto varlık transferleri ile hesap hareketlerinin araştırılması istendi. Birinci derece yakınlara ilişkin mali hareketlerin de inceleme kapsamında değerlendirileceği bildirildi.
131 FON NEDEN TASFİYE EDİLİYOR?
SPK'nın 17 Eylül'deki kararıyla Tera, Pusula, Hedef, Bulls, A1, Atlas ve Pardus Portföy Yönetimi şirketlerinin kurucusu olduğu 131 yatırım fonunun tasfiye süreci başlatıldı. Tasfiye işlemlerinde Tera Portföy fonları için İş Bankası, diğer altı portföy şirketinin fonları için ise Ziraat Bankası görevlendirildi. Fon varlıklarının nakde dönüştürülmesi ve yatırımcıların mutabakatı yapılan hesaplarına payları oranında aktarılması planlandı. Reuters'ın haberine göre düzenleme, 131 fonu ve yüz binlerce yatırımcıyı kapsayan likidite sorunlarının ardından geldi. Haber, fonlardaki satış baskısının Borsa İstanbul'daki sert düşüşü de tetiklediğini aktardı.
FON SORUŞTURMASINDA SON DURUM
Dosya artık yalnızca fon yöneticileriyle sınırlı değil. Holdingler, portföy yönetim şirketleri, aracı kurumlar ve bunların yöneticilerine kadar genişleyen bir inceleme yürütülüyor. Bir yandan 131 fonun tasfiye işlemleri devam ederken diğer yandan şüphelilerin para ve malvarlığı hareketleri inceleniyor. MASAK'ın mali incelemeleriyle birlikte soruşturmanın finansal boyutunun daha da genişlemesi bekleniyor. Ancak soruşturma kapsamında adı geçen her şirket veya kişi hakkında suçun kesinleştiği anlamına gelmiyor. Gözaltı, tutuklama, adli kontrol ve malvarlığı tedbirleri soruşturma sürecindeki adli işlemler niteliğinde bulunuyor. Nihai hukuki değerlendirme yargı sürecinin sonucuna göre şekillenecek.
